(ಬ್ಲೂಮ್ಬರ್ಗ್) — ಕಡಿಮೆ ಸ್ಟಾಕ್ ಬೆಲೆಯಿಂದ ಚೇತರಿಸಿಕೊಳ್ಳಲು ಮೆಕ್ಡೊನಾಲ್ಡ್ಸ್ ಕಾರ್ಪೊರೇಷನ್ ಪ್ರಮುಖ ಸವಾಲನ್ನು ಎದುರಿಸುತ್ತಿದೆ: ಅದರ ಮೆನು ತುಂಬಾ ದುಬಾರಿಯಾಗಿದೆ ಎಂದು ನಂಬುವ ಡೈನರ್ಸ್ ರಿಟರ್ನ್.
ಬ್ಲೂಮ್ಬರ್ಗ್ನಿಂದ ಇನ್ನಷ್ಟು ಓದಿ
Big Mac ತಯಾರಕರ ಷೇರುಗಳು ತಮ್ಮ ಫೆಬ್ರವರಿ ಗರಿಷ್ಠದಿಂದ ಸುಮಾರು 31% ನಷ್ಟು ಕಡಿಮೆಯಾಗಿದೆ ಮತ್ತು 2002 ರಿಂದ ಅವರ ಅತ್ಯಂತ ಕೆಟ್ಟ ವಾರ್ಷಿಕ ಗಳಿಕೆಯನ್ನು ಎದುರಿಸುತ್ತಿವೆ. ಈ ವಾರದ ಆರಂಭದಲ್ಲಿ ಹೂಡಿಕೆದಾರರ ದಿನದ ಸಮಾರಂಭದಲ್ಲಿ ಪ್ರಸ್ತುತ ತ್ರೈಮಾಸಿಕದಲ್ಲಿ US ಮಾರಾಟಕ್ಕೆ “ಸ್ವಲ್ಪ ಋಣಾತ್ಮಕ” US ಮಾರಾಟಕ್ಕೆ ಬರ್ಗರ್ ಸರಣಿ ಮಾರ್ಗದರ್ಶನ ನೀಡಿತು, ಆದರೆ ಮಾರಾಟವು ಕಳೆದ ತ್ರೈಮಾಸಿಕದಲ್ಲಿ ಕೇವಲ 0.8% ರಷ್ಟು ಏರಿಕೆಯಾಗಿದೆ, ಒಂದು ವರ್ಷಕ್ಕಿಂತ ಹೆಚ್ಚು ಅವಧಿಯಲ್ಲಿ ಅವರ ನಿಧಾನಗತಿಯ ವೇಗ.
ಆಟದ ಮೈದಾನಗಳು ಮತ್ತು ಇತರ ಜನಪ್ರಿಯ ವೈಶಿಷ್ಟ್ಯಗಳ ನಷ್ಟದಿಂದ ಬಳಲುತ್ತಿರುವ ಮೆನು ಬೆಲೆಗಳಿಂದ ಅಂಗಡಿಯಲ್ಲಿನ ಅನುಭವದವರೆಗೆ ಎಲ್ಲದರ ಬಗ್ಗೆ ದೀರ್ಘಾವಧಿಯ ಗ್ರಾಹಕರ ದೂರುಗಳ ಜೊತೆಗೆ ಆ ಸಂಕೇತಗಳು ಬರುತ್ತವೆ. ಮೌಲ್ಯದ ಪ್ರತಿಪಾದನೆಯಲ್ಲಿನ ಇತ್ತೀಚಿನ ಪ್ರಯತ್ನಗಳು ಮಿಶ್ರ ಫಲಿತಾಂಶಗಳನ್ನು ಹೊಂದಿವೆ, ಆದರೆ ಈ ವಾರ ಸೇವೆ ಮತ್ತು ಆಹಾರದ ಗುಣಮಟ್ಟವನ್ನು ಸುಧಾರಿಸಲು $8.5 ಶತಕೋಟಿ ಬಹು-ವಾರ್ಷಿಕ ಯೋಜನೆಯು ಕಂಪನಿಯ ಸ್ಟಾಕ್ನಲ್ಲಿ ಹೊಸ ಮಾರಾಟವನ್ನು ಪ್ರೇರೇಪಿಸುವ ಲಾಭವನ್ನು ಕಡಿತಗೊಳಿಸುತ್ತದೆ ಎಂಬ ಕಳವಳವನ್ನು ಉಂಟುಮಾಡಿದೆ.
“ಅವುಗಳ ಬೆಲೆಗಳು ಗಣನೀಯವಾಗಿ ಹೆಚ್ಚಿವೆ ಮತ್ತು ಅದನ್ನು ಇನ್ನು ಮುಂದೆ ಆಹಾರದಲ್ಲಿ ಉತ್ತಮ ಮೌಲ್ಯವೆಂದು ಪರಿಗಣಿಸಲಾಗುವುದಿಲ್ಲ” ಎಂದು ಮೆಲಿಯಸ್ ರಿಸರ್ಚ್ನ ಜಾಕೋಬ್ ಐಕೆನ್-ಫಿಲಿಪ್ಸ್ ಹೇಳಿದರು, ಇದು ಬ್ಲೂಮ್ಬರ್ಗ್ನಿಂದ ಟ್ರ್ಯಾಕ್ ಮಾಡಿದ ವಿಶ್ಲೇಷಕರಲ್ಲಿ ಸ್ಟಾಕ್ನಲ್ಲಿ ಏಕೈಕ “ಮಾರಾಟ” ರೇಟಿಂಗ್ ಅನ್ನು ಹೊಂದಿದೆ. “ನಾನು ಬದಲಿಗೆ ಟೆಕ್ಸಾಸ್ ರೋಡ್ಹೌಸ್ಗೆ ಹೋಗಬಹುದು ಮತ್ತು ನನ್ನ ಕುಟುಂಬದೊಂದಿಗೆ ನಿಜವಾದ ಕುಳಿತುಕೊಳ್ಳುವ ಅನುಭವವನ್ನು ಹೊಂದಬಹುದು ಮತ್ತು ಅದು ಹೆಚ್ಚು ದುಬಾರಿಯಲ್ಲ.”
ಮೆಕ್ಡೊನಾಲ್ಡ್ನ ವಕ್ತಾರರು ಶುಕ್ರವಾರ 2026 ರ ನಂತರ ತನ್ನ ಯುಎಸ್ ವ್ಯವಹಾರವನ್ನು ಬಲವಾದ ನೆಲೆಯಲ್ಲಿ ಇರಿಸಲು ತುರ್ತು ಕೆಲಸ ಮಾಡುವ ಕಂಪನಿಯ ಯೋಜನೆಗಳನ್ನು ಪುನರುಚ್ಚರಿಸಿದ್ದಾರೆ.
2024 ರಲ್ಲಿ, ಮೆಕ್ಡೊನಾಲ್ಡ್ಸ್ ಬೆಲೆ ಏರಿಕೆಯನ್ನು ಟೀಕಿಸುವ ಸಾಮಾಜಿಕ ಮಾಧ್ಯಮದ ಪೋಸ್ಟ್ಗಳಿಗೆ ಪ್ರತಿಕ್ರಿಯಿಸಿತು: ವ್ಯಾಪಕವಾಗಿ ಹಂಚಿಕೊಂಡ ಪೋಸ್ಟ್ನಲ್ಲಿ ಬಿಗ್ ಮ್ಯಾಕ್ ಊಟ $18 ಬೆಲೆಯನ್ನು ತೋರಿಸಿದೆ, ಇದು US ನಲ್ಲಿ 13,700 ಕ್ಕೂ ಹೆಚ್ಚು ಸ್ಥಳಗಳಿಂದ ಬಂದಿದೆ ಎಂದು ಮೆಕ್ಡೊನಾಲ್ಡ್ಸ್ ಹೇಳಿದೆ. ಆ ವರ್ಷದಲ್ಲಿ ಬರ್ಗರ್ ಚೈನ್ ತನ್ನ ಆಹಾರವು ತುಂಬಾ ದುಬಾರಿಯಾಗಿದೆ ಎಂಬ ಹೇಳಿಕೆಗಳ ವಿರುದ್ಧ ಹೋರಾಡಿದ ಕಾರಣ $5 ಊಟದ ವ್ಯವಹಾರಗಳ ಏರಿಕೆಯನ್ನು ಕಂಡಿತು.
ಎಕನಾಮಿಸ್ಟ್ನ ಬಿಗ್ ಮ್ಯಾಕ್ ಸೂಚ್ಯಂಕವು ಸಾಮಾನ್ಯವಾಗಿ ದೇಶಗಳ ನಡುವಿನ ಕೊಳ್ಳುವ ಸಾಮರ್ಥ್ಯವನ್ನು ಹೋಲಿಸುವ ಮಾರ್ಗವಾಗಿ ಬಳಸಲ್ಪಡುತ್ತದೆ, US ನಲ್ಲಿ ಸ್ಯಾಂಡ್ವಿಚ್ನ ಬೆಲೆಯು 2019 ಮತ್ತು 2025 ರ ಅಂತ್ಯದ ನಡುವೆ ಸುಮಾರು 23% ರಷ್ಟು ಏರಿಕೆಯಾಗಲಿದೆ ಎಂದು ತೋರಿಸುತ್ತದೆ.
ಬೆಲೆ ಏರಿಕೆ
ಗೋಮಾಂಸ, ವೇತನ ಹೆಚ್ಚಳ ಮತ್ತು ಇಂಧನದಂತಹ ಪದಾರ್ಥಗಳ ಹೆಚ್ಚುತ್ತಿರುವ ವೆಚ್ಚವನ್ನು ಸರಿದೂಗಿಸಲು ಸಾಂಕ್ರಾಮಿಕ ರೋಗದ ನಂತರ ಮೆಕ್ಡೊನಾಲ್ಡ್ಸ್ ತನ್ನ ಮೆನು ಬೆಲೆಗಳನ್ನು ಹೆಚ್ಚಿಸಲು ಪ್ರಾರಂಭಿಸಿತು.
ಏತನ್ಮಧ್ಯೆ, ಗ್ರಾಹಕರು ಹಣದುಬ್ಬರ ಮತ್ತು ಹೆಚ್ಚುತ್ತಿರುವ ಬಡ್ಡಿದರಗಳಿಂದ ಒತ್ತಡಕ್ಕೊಳಗಾಗುತ್ತಾರೆ, ತಮ್ಮ ಡಾಲರ್ಗಳನ್ನು ಎಲ್ಲಿ ಖರ್ಚು ಮಾಡಬೇಕೆಂದು ಆಯ್ಕೆ ಮಾಡಲು ಒತ್ತಾಯಿಸಿದರು. ರೆಸ್ಟೋರೆಂಟ್ ಉದ್ಯಮದಲ್ಲಿ ಸ್ಪರ್ಧೆಯು ಕ್ರಿಯಾತ್ಮಕವಾಗಿದೆ, ಸೀಮಿತ-ಸಮಯದ ಕೊಡುಗೆಗಳನ್ನು ಪೋಸ್ಟ್ ಮಾಡುವ ಮೂಲಕ ಮತ್ತು ಆಕ್ರಮಣಕಾರಿ ರಿಯಾಯಿತಿಗಳೊಂದಿಗೆ ಶಾಪರ್ಸ್ ಅನ್ನು ಆಕರ್ಷಿಸುವ ಮೂಲಕ ಗ್ರಾಹಕರ ದಟ್ಟಣೆಗಾಗಿ ಸರಪಳಿಗಳು ಹೋರಾಡುತ್ತವೆ.
ಬೆಲೆ ಏರಿಕೆಗಳು ಪ್ರಪಂಚದಾದ್ಯಂತದ ರೆಸ್ಟೋರೆಂಟ್ಗಳಿಗೆ ಹಾನಿಯನ್ನುಂಟುಮಾಡಿದರೂ, ಮೆಕ್ಡೊನಾಲ್ಡ್ನ ಪ್ರತಿಸ್ಪರ್ಧಿಗಳು ಕನಿಷ್ಠ ಇದೀಗ ಉತ್ತಮವಾಗಿದ್ದಾರೆ. Burger King Restaurant Brands International Inc. ಇತ್ತೀಚಿನ ತ್ರೈಮಾಸಿಕದಲ್ಲಿ ಹೋಲಿಸಬಹುದಾದ US ಮಾರಾಟದ ಬೆಳವಣಿಗೆಯನ್ನು 8.5% ರಷ್ಟು ದಾಖಲಿಸಿದೆ, ನವೀಕರಿಸಿದ ವೊಪ್ಪರ್ ಮತ್ತು ಸ್ಟಾರ್ ವಾರ್ಸ್ ಪ್ರಚಾರಗಳಿಗೆ ಧನ್ಯವಾದಗಳು. ಹೌದು! ಬ್ರಾಂಡ್ಸ್ ಇಂಕ್ ಒಡೆತನದ ಟ್ಯಾಕೋ ಬೆಲ್, ಅದರ $5, $7 ಮತ್ತು $9 ಊಟದ ಬಾಕ್ಸ್ಗಳು ಹೆಚ್ಚಿನ ದಟ್ಟಣೆಯನ್ನು ಹೆಚ್ಚಿಸಿದ್ದರಿಂದ ಒಂದೇ-ಅಂಗಡಿ ಮಾರಾಟದಲ್ಲಿ 7% ಹೆಚ್ಚಳವನ್ನು ವರದಿ ಮಾಡಿದೆ.
ಕಂಪನಿಯ ಷೇರುಗಳು ವರ್ಷದಿಂದ ಇಲ್ಲಿಯವರೆಗೆ 5% ಹೆಚ್ಚಾಗಿದೆ, 8.4% ಕಡಿಮೆಯಾಗಿದೆ – S&P 500 ನ 13% ಲಾಭವನ್ನು ಕಡಿಮೆ ಮಾಡಿದೆ. ಮೆಕ್ಡೊನಾಲ್ಡ್ಸ್ ಷೇರುಗಳು, ಹೋಲಿಸಿದರೆ, ಇಲ್ಲಿಯವರೆಗೆ 23% ನಷ್ಟು ಕಡಿಮೆಯಾಗಿದೆ.
ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಫ್ರಾಂಚೈಸಿಗಳೊಂದಿಗೆ ಅಸಮಂಜಸತೆಯನ್ನು ಕಳಪೆ ಮಾರಾಟಕ್ಕೆ ಮತ್ತೊಂದು ಕಾರಣವೆಂದು ನೋಡುತ್ತಾರೆ. ಫ್ರಾಂಚೈಸಿಗಳು ರಿಯಾಯಿತಿಗಳನ್ನು ಬಿಟ್ಟುಕೊಟ್ಟಿದ್ದಾರೆ – ಉದಾಹರಣೆಗೆ $3 ಅಡಿಯಲ್ಲಿ 10 ಐಟಂಗಳ ಈ ವರ್ಷದ ಮೆನು – ಏಕೆಂದರೆ ಅವರು ಮಾರಾಟವನ್ನು ಹೆಚ್ಚಿಸುತ್ತಾರೆ ಆದರೆ ಈಗಾಗಲೇ ಹೆಚ್ಚಿನ ವೆಚ್ಚವನ್ನು ನ್ಯಾವಿಗೇಟ್ ಮಾಡುತ್ತಿರುವ ಆಪರೇಟರ್ಗಳ ಲಾಭವನ್ನು ತಿನ್ನುತ್ತಾರೆ.
ಸುಮಾರು ಮೂರನೇ ಒಂದು ಭಾಗದಷ್ಟು ಫ್ರಾಂಚೈಸಿಗಳು ಬೆಲೆ ಮಾರ್ಗಸೂಚಿಗಳನ್ನು ಪೂರೈಸಲಿಲ್ಲ, ಆದರೆ ಗ್ರಾಹಕರ ಅರಿವು ವಿತರಣೆಗಾಗಿ ನಿರೀಕ್ಷಿತ ಮಟ್ಟಕ್ಕಿಂತ ಕಡಿಮೆಯಾಗಿದೆ ಎಂದು ಸಿಇಒ ಕ್ರಿಸ್ ಕೆಂಪ್ಸಿನ್ಸ್ಕಿ ಇತ್ತೀಚಿನ ಗಳಿಕೆಯ ವರದಿಯ ಸಂದರ್ಭದಲ್ಲಿ ಹೇಳಿದರು. ಸುಮಾರು 95% ಮೆಕ್ಡೊನಾಲ್ಡ್ಸ್ ರೆಸ್ಟೋರೆಂಟ್ಗಳು ಫ್ರಾಂಚೈಸ್ ಆಗಿವೆ.
ಇತರ ದೂರುಗಳು ಕಡಿಮೆ ಗಮನಾರ್ಹ ಅಂಶಗಳ ಮೇಲೆ ಕೇಂದ್ರೀಕರಿಸುತ್ತವೆ. ಕೆಲವು ಒಮ್ಮೆ ನಿಷ್ಠಾವಂತ ಗ್ರಾಹಕರು ಮಳಿಗೆಗಳೊಂದಿಗೆ ವಾದಿಸಿದ್ದಾರೆ, ಅವರು ಮ್ಯಾಕ್ಡೊನಾಲ್ಡ್ಸ್ಗೆ ಹೋಗುವುದನ್ನು ಸಂತೋಷದ ಬಾಲ್ಯದ ಸ್ಮರಣೆಯನ್ನಾಗಿ ಮಾಡಿದ ಮ್ಯಾಜಿಕ್ ಅನ್ನು ಕಳೆದುಕೊಂಡಿದ್ದಾರೆ ಎಂದು ಅವರು ಹೇಳುತ್ತಾರೆ – ವಿಶೇಷವಾಗಿ ಸಾಂಕ್ರಾಮಿಕ ಸಮಯದಲ್ಲಿ ಕಂಪನಿಯು ಮುಚ್ಚಿದ ಅನೇಕ ಸ್ಥಳಗಳನ್ನು ಮತ್ತೆ ತೆರೆಯದ ನಂತರ.
ಹೊಸ ಉಪಕ್ರಮ
ರೆಸ್ಟೋರೆಂಟ್ನ ಇತ್ತೀಚಿನ ಉಪಕ್ರಮವು ಈ ಹಲವು ಸಮಸ್ಯೆಗಳಿಗೆ ಪ್ರತಿಕ್ರಿಯೆಯಾಗಿದೆ. “ಭವಿಷ್ಯ” ಎಂದು ಕರೆಯಲ್ಪಡುವ ಇದು ತಂತ್ರಜ್ಞಾನ ಹೂಡಿಕೆ, ರೆಸ್ಟೋರೆಂಟ್ ನವೀಕರಣಗಳು ಮತ್ತು ಚಿಕನ್ ಮತ್ತು ಪಾನೀಯ ವಿಭಾಗಗಳಲ್ಲಿ ಮಾರುಕಟ್ಟೆ ಪಾಲನ್ನು ಪಡೆಯುವ ಯೋಜನೆಯ ಮೂಲಕ ಮತ್ತೆ ಮಾರಾಟವನ್ನು ಹೆಚ್ಚಿಸಲು ಕಾಣುತ್ತದೆ. ಕಂಪನಿಯು ತನ್ನ ರೆಸ್ಟೋರೆಂಟ್ಗಳನ್ನು ಆಧುನೀಕರಿಸುವ ಪ್ರಯತ್ನದ ಭಾಗವಾಗಿ ಪ್ಲೇಪ್ಲೇಸ್ಗಳನ್ನು ವಿಸ್ತರಿಸುವ ಯೋಜನೆಗಳನ್ನು ಅನಾವರಣಗೊಳಿಸಿದೆ.
ಸೀಪೋರ್ಟ್ ಗ್ಲೋಬಲ್ ವಿಶ್ಲೇಷಕ ಎರಿಕ್ ಗೊನ್ಜಾಲೆಜ್ ಈ ಕ್ರಮದಿಂದ ಪ್ರೋತ್ಸಾಹಿಸಲ್ಪಟ್ಟರು, ಆದರೆ ಬದಲಾವಣೆಗಳು ಸ್ಪಷ್ಟವಾದ ಫಲಿತಾಂಶಗಳನ್ನು ನೀಡುವ ಮೊದಲು ಕನಿಷ್ಠ ಒಂದು ವರ್ಷ ತೆಗೆದುಕೊಳ್ಳುತ್ತದೆ ಎಂದು ಹೇಳಿದರು. ಅದೇ ಸಮಯದಲ್ಲಿ, ಬಂಡವಾಳ ವೆಚ್ಚದಲ್ಲಿ ನಿರೀಕ್ಷಿತ ಹೆಚ್ಚಳ ಮತ್ತು ಮಾರಾಟದ ಮೇಲಿನ ಅವಧಿಯ ಒತ್ತಡ ಸೇರಿದಂತೆ ಹಲವಾರು ನಕಾರಾತ್ಮಕ ಅಂಶಗಳು ಈಗಾಗಲೇ ಕಂಪನಿಯ ಮೌಲ್ಯಮಾಪನದಲ್ಲಿ ಪ್ರತಿಫಲಿಸುತ್ತದೆ ಎಂದು ಅವರು ಹೇಳಿದರು. ಮೆಕ್ಡೊನಾಲ್ಡ್ಸ್ ಷೇರುಗಳು ತಮ್ಮ ಐದು ವರ್ಷಗಳ ಸರಾಸರಿ ಮೌಲ್ಯಕ್ಕಿಂತ 17 ಪಟ್ಟು ಫಾರ್ವರ್ಡ್ ಗಳಿಕೆಯಲ್ಲಿ ವ್ಯಾಪಾರ ಮಾಡುತ್ತವೆ.
ಎಲ್ಲದರ ಹೊರತಾಗಿಯೂ, ವಾಲ್ ಸ್ಟ್ರೀಟ್ ಷೇರುಗಳಲ್ಲಿ ಧನಾತ್ಮಕವಾಗಿ ಉಳಿಯಿತು. ಮೆಕ್ಡೊನಾಲ್ಡ್ಸ್ 24 ಖರೀದಿ-ಸಮಾನ ರೇಟಿಂಗ್ಗಳನ್ನು ಹೊಂದಿದೆ, ಜೊತೆಗೆ 16 ಹಿಡಿತಗಳು ಮತ್ತು ಕೇವಲ ಒಂದು ಮಾರಾಟವಾಗಿದೆ. ಸರಾಸರಿ ಬೆಲೆ ಗುರಿಯು ಶುಕ್ರವಾರದಂದು ಸ್ಟಾಕ್ ಮುಚ್ಚಲ್ಪಟ್ಟ ಸ್ಥಳದಿಂದ 28% ನಷ್ಟು ಲಾಭವನ್ನು ಸೂಚಿಸುತ್ತದೆ.
ಹೂಡಿಕೆದಾರರು ಈಗ ಸುಧಾರಿತ ಆಹಾರದ ಗುಣಮಟ್ಟ ಮತ್ತು ಮೌಲ್ಯವನ್ನು ನೋಡಲು ಬಯಸುತ್ತಾರೆ, ಜೊತೆಗೆ ಟ್ರಾಫಿಕ್ನಲ್ಲಿ ಸ್ಥಿರವಾದ ಚೇತರಿಕೆಯ ಚಿಹ್ನೆಗಳನ್ನು ನೋಡಲು ಬಯಸುತ್ತಾರೆ ಎಂದು ವಾಲ್ಸರ್ ವೆಲ್ತ್ ಮ್ಯಾನೇಜ್ಮೆಂಟ್ನ ಮುಖ್ಯ ಹೂಡಿಕೆ ಅಧಿಕಾರಿ ರೆಬೆಕಾ ವಾಲ್ಸರ್ ಹೇಳಿದರು. ಅವರ ಕಂಪನಿಯು ಈಗ ಷೇರುಗಳನ್ನು ಹೊಂದಿದೆ.
“ಮ್ಯಾಕ್ಡೊನಾಲ್ಡ್ಸ್ ಅಮೆರಿಕನ್ ಭಾಷಾವೈಶಿಷ್ಟ್ಯದ ಭಾಗವಾಗಿದೆ: ಹ್ಯಾಪಿ ಮೀಲ್, ಹ್ಯಾಂಬರ್ಗ್ಲರ್, ರೊನಾಲ್ಡ್ ಮೆಕ್ಡೊನಾಲ್ಡ್, ಪ್ಲೇಪ್ಲೇಸಸ್. ಅವರು ಆ ಅನುಭವವನ್ನು ಮರುಶೋಧಿಸಬೇಕು” ಎಂದು ವಾಲ್ಸರ್ ಹೇಳಿದರು. “ಮೆಕ್ಡೊನಾಲ್ಡ್ಸ್ ಇಲ್ಲಿ ತನ್ನ ದಾರಿಯನ್ನು ಕಂಡುಕೊಳ್ಳುತ್ತದೆ ಎಂದು ನಾವು ನಿಜವಾಗಿಯೂ ನಂಬುತ್ತೇವೆ.”
ಬ್ಲೂಮ್ಬರ್ಗ್ ಬಿಸಿನೆಸ್ವೀಕ್ನಿಂದ ಇನ್ನಷ್ಟು ಓದಿ
© 2026 ಬ್ಲೂಮ್ಬರ್ಗ್ LP
